Option Handelsstrategier

Alternativ Basics Tutorial. Nowdays många investerare portföljer inkluderar investeringar som fonder aktier och obligationer Men olika värdepapper du har till ditt förfogande slutar inte där En annan typ av säkerhet, kallad ett alternativ, presenterar en värld av möjlighet till sofistikerade investerare. Alternativets kraft ligger i deras mångsidighet. De gör att du kan anpassa eller anpassa din position beroende på vilken situation som uppstår. Alternativ kan vara så spekulativa eller så konservativa som du vill. Det innebär att du kan göra allt från att skydda en position från en nedgång till direkt satsning på rörelse av en marknad eller index. Denna mångsidighet kommer emellertid inte utan kostnader. Alternativen är komplexa värdepapper och kan vara extremt riskabla. Därför kan du, när du handlar, se en ansvarsfriskrivning som följande. Åtgärder innebär risker och är inte lämpliga för alla Option trading kan vara spekulativ i naturen och bära stor risk för förlust. Bara investera med riskkapital. Oavsett vad som helst kroppen säger att alternativhandel innebär risk, speciellt om du inte vet vad du gör. På grund av detta föreslår många människor att du rensar bort alternativ och glömmer deras existens. Å andra sidan är det okunnigt om någon investering placerar dig i ett svagt läge Kanske spekulativ naturen av alternativen inte passar din stil Inget problem - då spekulera inte i alternativ Men innan du bestämmer dig för att inte investera i alternativ ska du förstå dem. Inte lära dig hur alternativfunktionen är lika farlig som att hoppa rätt Utan att veta om alternativ skulle du inte bara förlora att ha ett annat objekt i din investeringsverktygslåda utan också förlora inblick i arbetet hos några av världens största företag. Oavsett om det är att säkra risken för valutatransaktioner eller att ge anställda ägande i form av aktieoptioner, de flesta flerborgare idag använder alternativ i någon form eller annan. Denna handledning kommer att introducera dig till de grundläggande alternativen. Tänk på att de flesta alternativen S handlare har många års erfarenhet, så förvänta dig inte att vara expert innan du har läst den här handledningen. Om du inte känner till hur aktiemarknaden fungerar, kolla in handböckerna om Stock Basics.10 Alternativ Strategies To Know. Too ofta handlare hoppa in i alternativspelet med liten eller ingen förståelse för hur många alternativstrategier som finns tillgängliga för att begränsa deras risk och maximera avkastningen. Med lite ansträngning kan handlare dock lära sig att dra nytta av flexibiliteten och full kraft av alternativ som en trading vehicle Med detta i åtanke har vi sammanställt denna bildspel, som vi hoppas kommer att förkorta inlärningskurvan och peka dig i rätt riktning. Oftast hoppar handlare i alternativspelet med liten eller ingen förståelse för hur många alternativstrategier är tillgängliga för att begränsa deras risk och maximera avkastningen. Med lite ansträngning kan handlare emellertid lära sig att utnyttja flexibiliteten och full kraft av alternativ som ett handelsfordon. Med detta i tankar vi har sammanställt den här bildspelet, som vi hoppas kommer att förkorta inlärningskurvan och peka dig i rätt riktning. 1 Omfattat samtal. Förutom att köpa ett valfritt samtal, kan du också delta i ett grundläggande täckt samtal eller köp - skrivstrategi I denna strategi skulle du köpa tillgångarna direkt och samtidigt skriva eller sälja ett köpoption på samma tillgångar. Din volym av ägda tillgångar ska motsvara antalet tillgångar som ligger till grund för köpoptionen. Investerare använder ofta denna position när de har en kortfristig ställning och en neutral uppfattning om tillgångarna och ser fram emot att generera ytterligare vinst genom kvittot av köppremien eller skydda mot en eventuell minskning av det underliggande tillgångens värde. För mer insikt, läs Omfattade samtalstrategier för A Fallande Market.2 Gift Put. I en gift strategi har en investerare som köper eller för närvarande äger en särskild tillgång som aktier köper samtidigt ett säljalternativ för ett lika antal s harar Investerare kommer att använda denna strategi när de är hausse på tillgångens pris och vill skydda sig mot potentiella kortfristiga förluster. Denna strategi fungerar i huvudsak som en försäkring och skapar en våning om tillgångens pris sjunker dramatiskt. För mer om att använda denna strategi, se Married Puts A Protective Relationship.3 Bull Call Spread. I en strategi för tullsamtal kommer en investerare samtidigt att köpa köpoptioner till ett specifikt pris och sälja samma antal samtal till ett högre lösenpris. Har samma utgångs månad och underliggande tillgång Denna typ av vertikal spridningsstrategi används ofta när en investerare är hausse och förväntar sig en måttlig ökning av priset på den underliggande tillgången. Läs mer om Vertical Bull och Bear Credit Spreads.4 Bear Put Spread. Björnen sätta spridningsstrategin är en annan form av vertikal spridning som tjurskuldspredningen. I denna strategi kommer investeraren samtidigt att köpa köpoptioner till ett specifikt lösenpris och sälja samma antal satser till ett lägre lösenpris Båda alternativen skulle vara för samma underliggande tillgång och ha samma utgångsdatum Denna metod används när näringsidkaren är baisse och förväntar sig att den underliggande tillgångens pris kommer att minska Det ger både begränsade vinster och begränsade förluster. Läs mer om denna strategi genom att läsa Bear Put Spreads, ett brännande alternativ till Short Sales.5 Protective Collar. En skyddande krage strategi utförs genom att köpa ett extra pengar och skriva en Köpoption på samma gång för samma underliggande tillgång som aktier Denna strategi används ofta av investerare efter en lång position i ett lager har upplevt stora vinster På så sätt kan investerare låsa in vinst utan Sälja sina aktier För mer om dessa typer av strategier, se Don t Glöm ditt skyddskrage och hur en skyddande krage Works.6 Long Straddle. A långvarig alternativ strategi är när en investerare köper både ett ca ll och sätta alternativ med samma lösenpris, underliggande tillgång och utgångsdatum samtidigt. En investerare kommer ofta använda denna strategi när han eller hon tror att priset på den underliggande tillgången kommer att flytta betydligt, men är osäker på vilken riktning rörelsen kommer att ta. Denna strategi tillåter investeraren att behålla obegränsade vinster, medan förlusten är begränsad till kostnaden för båda optionsavtal. För mer, läs Straddle Strategy A Simple Approach to Market Neutral.7 Long Strangle. I en långsträngig optionsstrategi köper investeraren ett samtal och säljoption med samma löptid och underliggande tillgång men med olika slagkurser Satskursen kommer normalt att ligga under köpoptions lösenpris och båda alternativen kommer att vara utav pengarna. En investerare som använder denna strategi anser att den underliggande tillgången s pris kommer att uppleva en stor rörelse men är osäker på vilken riktning rörelsen kommer att ta Förluster är begränsade till kostnaderna för båda alternativen stränglar kommer att typicall Du är billigare än vad du vill, eftersom alternativen köps ut av pengarna. För mer, se Få en stark hållbar vinst med strängar.8 Fjärilspridning. Alla strategier fram till den här tiden har krävt en kombination av två olika positioner eller kontrakt i en strategi för fjärilspridningsoptioner, kommer en investerare att kombinera både en spetsstrategi och en spridningsstrategi och använda tre olika strejkpriser. Till exempel innebär en typ av fjärilspridning att man köper ett köpoptionsalternativ till lägsta högsta pris, medan man säljer två köpoptioner till ett högre lägre lösenpris och sedan ett sista samtal sätta till ett jämnt högre lösenpris För mer om denna strategi, läs Inställning av vinstfel med Butterfly Spreads.9 Iron Condor. En ännu mer intressant strategi är I den här strategin har investeraren samtidigt en lång och kort position i två olika strängstrategier. Järnkondoren är en ganska komplex strategi som definitivt Kräver tid att lära sig och öva att behärska Vi rekommenderar att du läser mer om den här strategin i Take Flight With A Iron Condor Om du flockar till järnkondensorer och försöker strategin för dig själv riskfri med Investopedia Simulator.10 Iron Butterfly. De sista alternativen Strategi vi kommer att demonstrera här är järnfärgen I den här strategin kommer en investerare att kombinera antingen en lång eller kort sträcka med samtidig köp eller försäljning av en sträng. Även om det liknar en fjärilspridning skiljer sig denna strategi eftersom den använder både samtal och sätter, som motsatsen till den ena eller den andra Resultatet är båda begränsat inom ett visst sortiment beroende på strejkpriserna för de alternativ som används. Investerare använder ofta alternativ utan kostnad för att minska kostnaderna och begränsa risken. För att förstå detta strategi mer, läs Vad är en Iron Butterfly Option Strategy. Related Articles.1 En statistisk mätning av spridningen av avkastning för en viss säkerhet eller marknadsindex Volatilitet kan eith En uppgift är att den amerikanska kongressen antog 1933 som banklagen som förbjöd kommersiella banker att delta i investeringen. Nonfarm lön hänvisar till något jobb utanför gårdar, privata hushåll och icke-vinstdrivande sektorn. valuta förkortning eller valutasymbol för den indiska rupien INR, indiens valuta Rupén består av 1. Ett första bud på ett konkursföretag s tillgångar från en intresserad köpare vald av konkursföretaget Från en pool av budgivare. Optioner Trading Strategies. Options Trading Strategies Köpa Call Options. Buying ett köp alternativ eller ringa långsamma handel är en enkel och okomplicerad strategi för att dra nytta av en uppåtgående rörelse eller trend Det är också förmodligen den mest grundläggande och mest populära av alla alternativ strategier När du har köpt ett köpalternativ kallas också att etablera en lång position, du kan. Sälj den. Utöva din rätt att köpa aktien till aktiekursen före eller före utgången. Låt det löpa ut. TIONS. A call option ger dig rätt, men inte förpliktelsen, att köpa aktierna eller ringa bort den från ägaren till alternativ s-priset under en viss tidsperiod tills dina alternativ löper ut och är inte längre giltiga. Typiskt , den främsta orsaken till köpoptioner är att du tror att den underliggande aktien kommer att uppskatta före utgången till mer än aktiekursen plus premien du betalat för alternativet. Målet är att kunna vända och sälja samtalet till en högre pris än vad du betalat för det. Det maximala beloppet du kan förlora med ett långt samtal är den första kostnaden för handeln som betalats, plus provisioner, men uppåtspotentialen är obegränsad. Men eftersom alternativ är en slösande tillgång kommer tiden att fungera Mot dig Så var noga med att ge dig själv tillräckligt med tid för att vara rätt. Options Trading Strategies Buying Put Options. Investors vill ibland fånga vinster på nedsidan, och att köpa säljalternativ är ett bra sätt att göra det. Den här strategin låter dig fånga p rofits från en nedåtgående rörelse på samma sätt som du tar pengar på samtal från ett uppflyttning Många använder också denna strategi för säkringar på aktier som de redan äger om de förväntar sig en kortfristig nackdel i aktierna. När du köper ett köpoption ger dig rätt men inte skyldigheten att sälja eller lägga till någon annan aktie till det angivna priset under en viss tidsperiod när dina alternativ löper ut och inte längre vara giltiga. För många handlare, köper satser på aktier som de tror är på väg Lägre kan bära mindre risk än att korta börsen och kan också ge större likviditet och hävstångseffekt. Många aktier som förväntas minska är kraftigt korta. Därför är det svårt att låna aktierna särskilt på kort sikt. Å andra sidan Att köpa en put är i allmänhet lättare och kräver inte att du lånar något Om lagret rör sig mot dig och huvudet högre är din förlust begränsad till det betalda premiet om du köper ett köp Om du kortar lageret, är din förlust potentiellt obegränsadsom stock rallies vinst för en put option är teoretiskt obegränsat ner till nollmärket om den underliggande aktien förlorar ground. Options Trading Strategies täckta samtal. Covered samtal är ofta en av de första alternativ strategier en investerare kommer att försöka när först börjar med alternativ Investeraren äger vanligtvis redan aktier i den underliggande aktien och kommer att sälja ett inköpssamtal för att samla in premie. Investeraren samlar in en premie för att sälja samtalet och är skyddat eller täckt om optionen kallas bort eftersom aktierna Finns tillgängliga för leverans om det behövs utan extra kontantutlägg. En viktig anledning till att investerare anlitar denna strategi är att generera extra inkomster på positionen med förhoppningen om att optionen upphör att vara värdelös, dvs inte förlorad i slutet av detta. scenario håller investeraren både den insamlade krediten och aktierna i underliggande. En annan anledning är att låsa in några befintliga vinster. Den maximala potentiella vinsten för en vik rött samtal är skillnaden mellan det köpta aktiekursen och samtalskursen plus eventuella krediter som samlats för att sälja samtalet. Det bästa fallet för ett täckt samtal är att beståndet slutförs direkt vid den sålda samtalstrecket. Den maximala förlusten ska Lager upplever en krypning hela vägen till noll, är inköpspriset för strejken minus samtalspremie insamlad. Om en investerare såg hans lager spolar mot noll, skulle han förmodligen välja att stänga positionen långt före denna time. Options Trading Strategier Cash-Secured Puts. En kontantskyddad putstrategi består av ett sålt köpoption, vanligtvis en out-of-the-money, det vill säga att aktiekursen ligger under nuvarande aktiekurs. Den kontantskyddade delen är en säkerhet netto för investeraren och hans mäklare eftersom det finns tillräckligt med pengar för att köpa aktierna i händelse av uppdrag. Investerare säljer ofta sätter och säkrar dem med kontanter när de har en måttlig bullish utsikt på ett lager i stället för att köpa aktierna direkt , t Hej sälja puten och samla ett litet premie i väntan på att beståndet kommer att minska till en mer välsmakande inköpspunkt. Om vi ​​utesluter möjligheten att förvärva aktien är det maximala resultatet det samlade inslaget för att sälja puten. Den maximala förlusten är obegränsat ner till noll vilket är anledningen till att många mäklare får dig att öronmärka pengar för att köpa beståndet, om det sätts till dig. Breakeven för en kort strategi är att aktiekursen för den sålde säljaren minskar premiebeloppet. Options Trading Strategies Credit Spreads. Optionsspridningar är ett annat sätt relativt nybörjare alternativ kan näringsidkare börja utforska denna nya familj av derivat De mest grundläggande kredit - och debetspreadarna kombinerar två uppsättningar eller samtal för att ge en nettokredit eller debet och skapa en strategi som erbjuder både begränsad belöning och begränsad risk Det finns fyra typer av grundläggande spreads kreditspreadar bära samtal spreads och bull spridningar och debit spreads tjur samtal spridningar och bära lägga spreads Som deras namn innebär kredit spreads öppnas w hane säljaren säljer en spridning och samlar in en kreditdebitationsspread skapas när en investerare köper en spridning, betalar en debit för att göra det. I alla typer av spreads nedan säljs de köpta alternativen på samma underliggande säkerhet och i den Samma utgångs månad. Bära samtal Spreads. A björn samtal spridning består av ett sålt samtal och ett ytterligare-från-the-money samtal som köpts Eftersom det sålda samtalet är dyrare än det köpta, samlar näringsidkaren ett första premie när handeln exekveras och hoppas sedan att behålla vissa om inte all denna kredit när alternativen upphör att gälla. En björnsamtal kan också betecknas som en kortsamtalsspridning eller en vertikal samtalskreditspridning. Riskriskprofilen för strategin kan variera beroende på moneyness av alternativen valda om de redan är out-of-the-money när handeln utförs eller in-the-money, vilket kräver en skarpare nackdel flytt i de underliggande Out-of-the-money alternativen kommer naturligtvis vara billigare, och därför initia L kredit som samlas kommer att vara mindre. Traders accepterar detta mindre premie i utbyte mot lägre risk, eftersom det är mer sannolikt att det inte är värt att lösa alternativa pengar. Maximal förlust, om det underliggande lagret ska handlas över det långa samtalet, är Skillnad i strejkpriser minus premie betalt Till exempel, om en näringsidkare säljer ett 32 50-samtal och köper ett 35 samtal, samlar en kredit på 90 cent, är den maximala förlusten vid ett flytt över 35 1 60 Den maximala potentiella vinsten är begränsad till Krediten samlas om aktien handlas under korta samtalstreck vid utgången av Breakeven är strejken hos den köpta försäljningen plus nettolånet som samlats in i det ovanstående exemplet, 35 90.Bull Put Spreads. These är en moderat hausse till neutral strategi för vilken säljaren samlar premie, en kredit, när handeln öppnas. Vanligtvis är det en tjurförsäljare som vill att behållaren ska hålla sin nuvarande och beroende på huruvida spridningen handlas in, på eller utan pengar. nivå eller avancera blygsamt B eftersom en kredit samlas vid tidpunkten för handelens start, är det ideala scenariot för att båda sätter ut att gå värdelösa. För att detta ska kunna ske måste börsen överstiga det högre aktiekurset vid utgången. Till skillnad från ett mer aggressivt hausseartat spel som ett långt samtal är vinsterna begränsade till den insamlade krediten. Men risken är också begränsad till ett visst belopp, oavsett vad som händer med den underliggande aktien. Maximal förlust är bara skillnaden i aktiekurser minus den ursprungliga krediten Breakeven är det högre lösenpriset mindre detta credit. While handlare inte kommer att samla 300 avkastningar genom kreditspridningar, kan de vara ett sätt för handlare att kontinuerligt samla blygsamma krediter. Detta gäller särskilt när volatilitetsnivåerna är höga och alternativen kan säljas till ett rimligt premie. Options Trading Strategies Debit Spreads. Bull Call Spreads. The bull call spread är en måttligt bullish strategi för investerare som utvisar blygsam uppsidan eller åtminstone ingen nackdel i den underliggande aktierna ETF eller indexet Tw o-legged vertikal spridning kombinerar samma antal långa köpta närmaste samtal och korta sålda längre samtal. Investeraren betalar en debit för att öppna denna typ av spridning. Strategin är mer konservativ än en Riktigt lång inköpsköp, eftersom det sålde högre strejksamtalet bidrar till att kompensera både kostnaden och risken för det köpta lägre strejksamtalet. En tullsamtal s maximala risk är helt enkelt debet som betalas vid tidpunkten för handel plus provisioner Maximalt förlusten är uthärdad om aktierna handlas under den långa samtalstrecket, varvid båda optionerna upphör att vara värdelösa. Maximalt potentiellt vinst för en tullsamtal är skillnaden mellan strejkpriserna minus debet som betalats. Breakeven är den långa strejken plus debet som betalats ovanför denna nivå börjar spridningen att tjäna pengar. Bära Put Spreads. Investors anställer denna alternativstrategi genom att köpa en put och samtidigt sälja en annan lägre slag, betala en debitering för transaktionen. En investerare kan använda denna strateg y om han förväntar sig måttlig nackdel i det underliggande lageret men vill kompensera kostnaden för en lång uppsättning. Maximal förlust som lidit om den underliggande aktien handlar över den långa uppsättningen vid utgången är begränsad till den betalda betalningen. Den maximala potentiella vinsten är begränsad till skillnaden mellan de sålda och köpta aktiekurserna minus detta premie och uppnås om den underliggande är handel söder om den korta uppsättningen Breakeven är strejken av det köpta priset minus nettobetalningen betalad. Okej, nu har du lärt dig grunderna och kan vara klåda för att pröva din hand vid virtuella köpoptioner Det är dags att välja en mäklare om du inte redan har en. Artikkel skrivs ut från InvestorPlace Media.2017 InvestorPlace Media, LLC.